Bruke FINRA BrokerCheck Database

BrokerCheck er en FINRA-tjeneste som gjør det mulig for investorer å sjekke bakgrunnen til meglere (mange, men ikke alle, som i dag kalles finansielle rådgivere) og meglerfirmaer. Den inneholder også informasjon om tidligere registrerte meglere; Mange av disse personene kan fortsatt jobbe i verdipapir- eller investeringsfeltene, og dermed kan informasjon om dem være nyttig for investorer. Tjenesten er gratis, og datasøk kan utføres via et nettsted.

Rapporter om meglere

For meglere som har vært registrert hos FINRA innen de siste 10 årene, inkludert meglere som ikke er aktive, inneholder en BrokerCheck-rapport:

• Sammendragsinformasjon om megleren og hans eller hennes legitimasjon
• En liste over hans eller hennes nåværende registreringer, lisenser og industri eksamener bestått
• Registrerings- og ansettelseshistorie: Alle FINRA-registrerte verdipapirforetak der han eller hun har vært registrert og også de siste 10 årene, alt annet arbeid (både innen og utenfor verdipapirindustrien), militærtjeneste, arbeidsledighet og heltid utdanning
• Opplysninger om kundeforhold, disiplinære hendelser og økonomiske forhold på meglerens rekord, uansett om megleren faktisk ble funnet skyldig

• Meklerens senest innsendte kommentarer, hvis noen

Vær oppmerksom på at ikke alle handlinger og påstander om meglerens rekord faktisk indikerer forseelse.

Hvis megleren ikke lenger er registrert hos FINRA for over 10 år siden, gjelder den eneste forskjellen i den typiske BrokerCheck-rapporten delen som omhandler opplysningene. Det inkluderer visse kriminelle, regulatoriske, sivilrettige eller kundeklagerhandlinger mot megleren. Hendelser er inkludert i rapporten hvis megleren var:

• Underlagt en endelig reguleringshandling
• Overbevist om (eller pled skyldig eller ingen konkurranse til) visse forbrytelser
• Plassert under et sivilt forbud som involverer investeringsrelaterte aktiviteter
• Funnet av en sivilrett for å være i strid med investeringsrelaterte lover eller forskrifter
• Oppnevnt som en respondent eller tiltalte i en voldgiftshandling eller sivilrett som hevder at han eller hun overtrådte salgspraksis, og som utgjorde en pris eller sivil dom mot ham eller henne

FINRA lister hver hendelse som rapportert av verdipapirregulatorer, den enkelte megler og eventuelle involverte firmaer.

Rapporter på meglerfirmaer

Den typiske BrokerCheck-rapporten på et meglerfirma består av:

• En oversikt over firmaet og dets bakgrunn
• Når og hvor firmaet ble etablert
• Folk og organisasjoner med kontroll av aksjer eller innflytelse over firmaets virksomhet
• En historie med fusjoner, oppkjøp eller navneendringer
• Firmaets aktive lisenser og registreringer, hvilke typer virksomheter den driver og andre detaljer knyttet til virksomheten
• Opplysninger om eventuelle voldgiftskonkurranser, disiplinære hendelser og økonomiske forhold på firmaets rekord

Vær oppmerksom på at avhenger eller uløste handlinger kan bli inkludert, og tilstedeværelsen av slike handlinger er ikke nødvendigvis et tegn på feil.

Informasjonskilder

Informasjonen i BrokerCheck kommer fra Central Registration Depository (CRD), som samler registrering og lisensiering innlevert av meglerfirmaer og meglere. Tilsynsmyndigheter gir også informasjon til CRD om visse disiplinære tiltak som involverer meglere og meglerfirmaer.

Valuta for informasjon

Registrerte meglere og meglerfirmaer må vanligvis sende oppdateringer til CRD innen 30 dager etter at han / hun / den lærer om en hendelse. BrokerCheck gjenspeiler de nye eller reviderte CRD-dataene umiddelbart. Informasjon er normalt ikke oppdatert for firmaer som ikke lenger er registrert hos FINRA, eller for meglere som ikke lenger er registrert hos FINRA.

Hva BrokerCheck inkluderer ikke

Eksempler er:

• Dommer og rettigheter ble opprinnelig rapportert som ventende at det senere var fornøyd
• Konkursforhandlinger arkivert for mer enn 10 år siden.
• Personnummer
• Bostedshistorieinformasjon
• Fysisk beskrivelse informasjon

Generelt inneholder ikke BrokerCheck noen data som aldri strømmet inn i CRD, og ​​inneholder heller ikke informasjon som en gang gjorde, men ikke lenger. FINRA søker å beskytte konfidensiell kundeinformasjon, ekskludere støtende eller ærekrenkende språk, og undertrykke informasjon som gir betydelig identitetstyveri eller personvernproblemer.

Nye opplysningsforslag

I 2012 har FINRA vurdert å øke opplysningene i BrokerCheck, for eksempel:

• Årsaker til og kommentarer knyttet til meglerens oppsigelse
• Utdanningsbakgrunn
• Andre faglige betegnelser, som CFA eller CFP
• Nærmere detaljer om investorklager mot meglere

Samtidig ringer samtaler fra investor for å inkludere resultatene som er oppnådd på eksamener som serien 7, motsettes av FINRA, og er svært upopulære blant meglere. Eksperter sitert i Wall Street Journal ("Keeping Score: Investor Advocates Push for mer brokeropplysning, inkludert grader på eksamener" 29. mai 2012) spørsmålet om bruken av rapportering av testresultater, siden de viser ikke korrelerer med fremtidig investeringsytelse eller servicekvalitet, er hoveddriverne av kundetilfredshet.